El Banco Central de los Emiratos Árabes Unidos ha aclarado formalmente que los pagos e incentivos de Nafis tienen una duración limitada, son condicionales y no pueden considerarse ingresos garantizados al evaluar la elegibilidad de un préstamo, aunque los bancos pueden considerarlos estrictamente caso por caso bajo reglas claras.
Emiratos Árabes Unidos : Nafis no es un ingreso estable para préstamos
Mohamed bin Hadi Al Hussaini, Ministro de Estado para Asuntos Financieros, confirmó que el CBUAE considera los incentivos de Nafis principalmente como un apoyo gubernamental diseñado para alentar a los ciudadanos a unirse al sector privado. Sin embargo, este apoyo no satisface plenamente los requisitos reglamentarios de coherencia y continuidad del CBUAE, tal como se definen en el artículo 2 del reglamento de préstamos personales (emitido en 2011).La definición de ingreso verificable del Banco Central para un préstamo private requiere que la fuente de ingreso sea:
- Estable y common.
- Consistente y verificable.
- Es possible que continúe durante todo el período de amortización del préstamo.
Dado que el apoyo financiero de Nafis es un incentivo con una estructura y duración específicas, no cumple los criterios necesarios para ser clasificado como renta fija fiable y a largo plazo a los ojos del regulador.
El dilema del ratio de carga de deuda (DBR)
Esta aclaración tiene un efecto directo y limitante sobre la solvencia de los empleados del sector privado emiratí, especialmente al calcular su índice de carga de deuda (DBR).El problema:
- Las normas del Banco Central de los EAU exigen que las cuotas mensuales totales del préstamo y de la tarjeta de crédito de un prestatario no puedan exceder el 50% de su salario mensual bruto e ingresos regulares.
- La jequesa Saeed Al Kaabi, miembro del Consejo Nacional Federal (FNC), planteó la cuestión y señaló que, para los beneficiarios de Nafis, sus ingresos totales se dividen en dos componentes: el salario del sector privado y el apoyo financiero temporal del gobierno (complemento de Nafis).
- Como muchos prestamistas consideran que el apoyo de Nafis es temporal, con frecuencia lo excluyen por completo del cálculo normal de los ingresos. Esto scale back artificialmente el ingreso whole reconocido, lo que hace extremadamente difícil para los beneficiarios de Nafis alcanzar el umbral obligatorio del 50% de DBR requerido para la aprobación del préstamo.
Esta situación coloca a los emiratíes que trabajan en el sector privado en desventaja en comparación con sus pares en funciones gubernamentales, lo que limita su capacidad de obtener el financiamiento necesario para inversiones importantes, como comprar una casa o desarrollar un proyecto.
¿Qué es Nafis?
Nafis (que significa “competir” en árabe) es un programa federal integral lanzado en los Emiratos Árabes Unidos en 2021 como un componente clave del plan de desarrollo “Proyectos de los 50” de la nación. La misión principal de Nafis, gestionada por el Consejo de Competitividad del Talento de los Emiratos (ETCC), es aumentar significativamente el número de ciudadanos emiratíes empleados en el sector privado, abordando una preferencia histórica por los puestos gubernamentales. El objetivo principal del programa es crear 75.000 oportunidades de empleo para los emiratíes en el sector privado para 2026, y al mismo tiempo apoyar el mandato nacional de emiratización que requiere que las empresas privadas aumenten su fuerza laboral emiratí en un 2% anual, con el objetivo de una tasa normal del 10%. Para financiar esta enorme iniciativa, el gobierno de los EAU ha asignado 24 mil millones de AED (aproximadamente 6,53 mil millones de dólares) para proporcionar una variedad de incentivos que hagan que las carreras en el sector privado sean financieramente competitivas y sostenibles para los ciudadanos de los EAU.El programa ofrece varios incentivos financieros clave a los emiratíes en el sector privado. El más conocido es el Plan de Apoyo Salarial de los Emiratos, en el que el gobierno proporciona un complemento salarial mensual para cerrar la brecha de ingresos con los roles del sector público; esto puede ascender a hasta 7.000 AED para titulares de una licenciatura y puede durar hasta cinco años. Además, Nafis contribuye a la estabilidad financiera a largo plazo subsidiando una parte de las contribuciones a las pensiones de los emiratíes de ingresos bajos y medios durante los primeros cinco años de su empleo. También incluye un Plan de Asignación por Hijos, que otorga un subsidio de 800 AED por niño (hasta 3.200 AED mensuales), y un plan de prestaciones por desempleo para proporcionar una purple de seguridad para quienes pierden involuntariamente sus empleos en el sector privado.
¿Qué sigue?
Los expertos de la industria acogen con satisfacción la aclaración como una salvaguardia necesaria en medio de rápidos cambios regulatorios. Si bien los grupos de consumidores aplauden la ampliación del acceso a los préstamos gracias a la eliminación de la regla del salario mínimo, los analistas dicen que la nueva orientación del CBUAE logra un equilibrio: preserva la inclusión financiera y al mismo tiempo evita el riesgo sistémico al considerar los incentivos temporales como un salario estable. Se espera que los bancos emitan sus propias directrices en unas semanas y los reguladores supervisarán su implementación para garantizar la coherencia entre los prestamistas. Mientras tanto, el propio programa Nafis continúa como una herramienta central de emiratización destinada a aumentar el empleo emiratí en el sector privado.
